Price action confluence
Selon le dictionnaire, le mot anglais "confluence" signifie convergence. "Le fait de converger, de tendre vers un même point". Cette définition correspond bien à notre stratégie de trading de l'action des prix. Si plusieurs facteurs de l'action des prix se rejoignent sur le graphique, ils sont un support pour la prise de décision. Plus grande est la concentration des facteurs, plus grandes seront les chances de réussite pour le trade.
Prenons deux exemples à titre d'illustration :
Figure 1: FDAX janvier-avril 2015
Sur cette illustration nous voyons un graphique journalier du contrat FDAX dans la période allant de janvier à avril 2015. Lorsque le cours est tradé au-dessus de la ligne de support à 10590 (ligne horizontale bleue au milieu), plusieurs facteurs favorables se rassemblent.
1. La tendance initiale est haussière
2. Le cours a rebondi sur la ligne de support pour repartir à la hausse
3. Une inside bar haussière avec une cassure (flèche verte) au-dessus de la bougie mère et du plus haut de la bougie inside bar (zone jaune sur le graphique).
Nous avons donc rassemblé trois facteurs d'action des prix, qui sont en faveur d'un achat. Ces trois facteurs favorisent évidemment les chances de réussite du trade. C'est justement ce genre de configurations à haute probabilité qui est utilisé par les traders expérimentés pour atteindre leur objectif. Normalement, il s'agit de traders patients qui savent attendre ces opportunités hors du commun.
Dans cet exemple, le trader doit prendre une position à l'achat à la cassure du plus haut de la bougie inside bar. Le stop-loss peut se placer juste en dessous de la ligne de support et du plus bas de la bougie signal. L'objectif doit se placer au niveau de la ligne de résistance suivante à 12211,40 (ligne bleue au-dessus). Le cours a fini par monter et a atteint son objectif.
Figure 2: future Eurostoxx50, mars à juin 2014
Dans cet exemple sur le future EurostoXX50, nous voyons deux chandeliers de renversement consécutifs, qui ont été tradés avec la stratégie d'entrée conservatrice de 50% (voir l'article IV de cette série). Ici aussi, plusieurs facteurs, indiquant un possible succès, sont rassemblés :
1. La tendance est haussière
2. Des pics et des creux plus hauts
3. Des chandeliers de renversement clairement haussiers, avec la possibilité de placer un ordre d'achat au niveau des 50% de retracement
Dans une tendance haussière, des creux en hausse sont des opportunités d'achat. De plus, il y a deux chandeliers de renversement haussiers, dans le sens de la tendance, qui peuvent tous deux servir de point d'achat au niveau des 50% de retracement. Le stop-loss doit se placer en dessous du plus bas de la bougie signal. L'objectif se place sur la ligne de résistance suivante.
Conclusion :
Le trading de l'action des prix n'est peut-être pas destinée aux débutants, car une certaine connaissance de l'évolution des cours est nécessaire. De plus, le trader doit être familier avec les principes de base de l'analyse technique. En revanche, le trading de l'action des prix offre au trader avancé l'opportunité de faire une meilleure utilisation de ses compétences. Ici tout converge : les connaissances, l'expérience et le bon sens nécessaire pour savoir repérer les meilleures opportunités et de ne trader que celles-ci. Il est indispensable de se concentrer uniquement sur les meilleures entrées et de ne surtout pas toucher aux marchés qui ne proposent pas d'opportunités réelles.
